Steuerliche Due Diligence - Chancen und Risiken ermitteln

Warum steuerliche Due Diligence?

Die steuerliche Due Diligence (auch: Tax Due Diligence) wird vor allem bei Unternehmenskäufen, Verschmelzungen, Börsengängen, Kapitalbeteiligungen oder einem Wechsel der Geschäftsführung durchgeführt. Damit werden die speziellen steuerlichen Chancen und Risiken ermittelt - sowohl operativ als auch finanziell. Darauf aufbauend entwickeln Transaktionsberater Konzepte mit einer möglichst geringen steuerlichen Gesamtbelastung. Außerdem erfolgt eine Analyse der Finanzierungsmöglichkeiten und des Kaufvertrags unter steuerlichen Gesichtspunkten.

Die genauen Untersuchungsgegenstände werden jedoch immer individuell mit dem Auftraggeber vereinbart - genauso wie bei den anderen Due Diligence Prüfungen. Auftraggeber ist meist der potenzielle Käufer. Neben einem Transaktionsberater sind Steuerberater und Steueranwälte hier unabdingbar.

Untersuchungsbereiche der steuerlichen Due Diligence

• Übersicht über das Unternehmen / die Unternehmensgruppe (Holding/Tochtergesellschaften/Organschaften)
• Steuererklärungen und –bescheide, Außenprüfungen, verbindliche Zusagen
• Anteilsübertragungen
• Vorausgegangene Reorganisation
• Jahresabschlüsse und einzelne Bilanzpositionen
• Verträge mit Gesellschaftern/nahestehenden Dritten
• Auslandsgesellschaften
• Sonderthemen

Stolpersteine

Die Ergebnisse der Tax Due Diligence sind Basis für die Ausarbeitung der Haftungs- und Gewährleistungsklauseln des Kaufvertrags. Oft verkennt der Verkäufer seine Chancen bei einer Tax Due Diligence. Dabei kann „die Braut“ durch die Beseitigung von steuerlichen Risiken noch vor dem Verkaufsprozess „geschmückt werden“. Die Folge ist wiederum ein höherer Kaufpreis.