Proventis Partners advised MECOMO

Munich, 17. May – Supply Chain IoT transaction. MECOMO, provider of end-to-end IoT solutions for logistics telematics, advised by Proventis Partners on the sale to security technology group Giesecke+Devrient.

The transaction

The shareholders of MECOMO AG have sold 100% of the shares to the Giesecke+Devrient Group to enable the company’s further growth in the context of a larger strategic alliance. Giesecke+Devrient, a Munich-based global security technology group, is expanding its product and service portfolio in the IoT market with the acquisition.

Founder and CEO of MECOMO AG, Stefan Heimerl, who will continue to drive the further growth ambitions of the target, is excited about the strategic perspectives for customers and employees: “Central Europe is home to the world’s most prominent logistics companies. Our innovative IoT solutions have established and proven themselves here. As part of the G+D family, we will now help customers worldwide to increase their productivity and sustainability by digitizing logistics processes. In doing so, we are bringing ‘Green Logistics’ to the whole world and making a measurable contribution to protecting our planet.”

For Giesecke+Devrient, this is the second acquisition in the IoT market, following the takeover of Pod Group, an Enterprise Network Operator (ENO) specializing in scalable, mobile-networked solutions for the Internet of Things, in 2021. “Over the last years, we have consistently pursued our strategic goals and invested heavily in our digital portfolio, which now contributes around a quarter of our total revenue. Following the acquisition of Pod two years ago, the purchase of MECOMO now further strengthens our activities in the field of IoT. This enables us to support companies in their digital transformation with a comprehensive offering,” says Ralf Wintergerst, CEO of Giesecke+Devrient, underlining the strategic relevance of the acquisition of the MECOMO AG.

The transaction of MECOMO AG demonstrates the ongoing demand for digital solutions in managing logistics processes, which has also been manifested in a very active M&A environment for supply chain technology in the recent past.

The role of Proventis Partners

Proventis Partners hat die Gesellschafter als exklusiver M&A-Berater bei der Vorbereitung und Umsetzung der Transaktion begleitet. Neben der Durchführung eines strukturierten Verkaufsprozesses umfassten die Beratungs-Leistungen die Erstellung von Marketing- und Transaktionsunterlagen, Identifikation und Ansprache potenzieller Investoren inklusive Managementpräsentationen sowie Unterstützung bei der Due Diligence und Verhandlung der Transaktion. Durch diese Transaktion konnte Proventis Partners erneut Kompetenz und Netzwerk im Supply Chain Tech sowie die Durchführung kompetitiver Prozesse unter Beweis stellen. Das Proventis Partners-Transaktionsteam bestand aus Jan Pörschmann (Partner, München) Florian Liepert (Director, München) und Max Gluchowski (Senior Associate, München).

About MECOMO AG

MECOMO ist führender Anbieter von integrierten Software- und Hardwarelösungen für das Tracking und Tracing von nichtstromversorgten Logistikobjekten im deutschsprachigen Raum. Seit 2008 entwickelt und vertreibt das im Jahr 2000 gegründete Unternehmen mit Sitz in Unterschleißheim Telematiklösungen und ist Begründer der Solartelematik. Mit den solarbetriebenen mobilen Gateways aus der mecSOLAR-Reihe bietet MECOMO den über 100 namhaften Kunden aus Logistik und Handel verlässliche Hardware mit vom Wettbewerb unerreichten Lebensdauern bis zu 15 Jahren. Den Kern der integrierten Telematiklösung bildet die intelligente mecFLEET Plattform, welche den Anwender handlungsfähige Insights in ihre Logistikprozesse liefert. Heute beschäftigt die MECOMO AG über 50 Mitarbeiter an den beiden Standorten Unterschleißheim und Porto Alegre, Brasilien. Weitere Informationen unter https://www.mecomo.com/

About Giesecke+Devrient

Giesecke+Devrient (G+D) ist ein weltweit tätiger Konzern für Sicherheitstechnologie mit
Hauptsitz in München. Als verlässlicher Partner für internationale Kunden mit höchsten
Ansprüchen sichert G+D mit seinen Lösungen die essenziellen Werte dieser Welt. Dabei
entwickelt das Unternehmen maßgeschneiderte Technologie mit Leidenschaft und Präzision in
vier Kernfeldern: Bezahlen, Konnektivität, Identitäten und Digitale Infrastrukturen.
G+D wurde 1852 gegründet. Im Geschäftsjahr 2022 erwirtschaftete das Unternehmen mit mehr
als 12.600 Mitarbeiterinnen und Mitarbeitern einen Umsatz von 2,53 Milliarden Euro. G+D ist
mit 103 Tochtergesellschaften und Gemeinschaftsunternehmen in 33 Ländern vertreten. Weitere Informationen unter www.gi-de.com

About Proventis Partners

Proventis Partners ist eine partnergeführte M&A-Beratung, zu deren Kunden mehrheitlich mittelständische Familienunternehmen, Konzerntöchter sowie Private Equity-Fonds gehören. Mit über 30 M&A-Beratern gehört Proventis Partners zu den größten unabhängigen M&A-Beratungen im deutschsprachigen Raum und blickt auf mehr als 20 Jahre M&A-Erfahrung sowie über 400 abgeschlossene Transaktionen zurück. Die M&A-Berater mit Standorten in Düsseldorf, Hamburg, München und Zürich sind in den Sektoren Industrials, Chemicals, Business Services, Consumer & Retail, sowie IT & Medien aktiv. Die exklusive Mitgliedschaft bei Mergers Alliance – einer internationalen Partnerschaft führender M&A-Spezialisten – ermöglicht Proventis Partners Kunden in 30 Ländern in den wichtigsten Märkten weltweit zu begleiten. Die Mitglieder der Mergers Alliance mit ihren über 250 M&A-Professionals bieten Proventis Partners und damit seinen Kunden einen einzigartigen Zugang zu lokalen Märkten in Europa, Nordamerika, Lateinamerika, Asien und Afrika.